- Eltelt egy újabb hónap, izgalmas volt, talán túlzottan is.
- Miért?
- Mert a VW hazudott és kiderült; meg az amcsik nem tudják mikor emeljenek kamatot és nem derült ki most sem.
- Bizonytalan dolgok vesznek körbe, ebből kell valami biztosat csinálni, erről szól a munkád. Olyan mint amikor a bankok az összegyűjtött rövid forrást konvertálják hosszú távú kihelyezhető hitelekké, ugyanígy te a bizonytalant alakítod át bizonyossá.
- Ha az elvontságot percekre sikerül félredobnod, akkor egyértelművé válik, hogy pénzt akarsz keresni, erről szól.
Jöjjenek a számok az elmúlt hónapról.
| Összefoglaló statisztika az ügyletekről | ||||||||
| 2015 | Indított | Lezárt | Nyerő | Vesztő | Nyerő/lezárt | Havi hozam | Havi | Referencia- |
| ügyletek | ügyletek | ügyletek aránya | teljes tőkén | átlag | hozam S&P 500 | |||
| jan. | 6 | 6 | 2 | 4 | 33,33% | -1,18% | -3,10% | |
| feb. |
15 | 13 | 10 | 3 | 76,92% | -2,51% | 5,49% | |
| már. | 5 | 5 | 1 | 4 | 20,00% | -1,23% | -1,74% | |
| ápr. |
10 | 10 | 8 | 2 | 80,00% | -10,04% | 0,85% | |
| máj | 0 | 2 | 1 | 1 | 50,00% | -0,90% | 1,05% | |
| jún. | 6 | 3 | 3 | 0 | 100,00% | 0,88% | -2,10% | |
| júl. |
8 | 7 | 6 | 1 | 85,71% | 3,22% | 1,97% | |
| aug. | 7 | 4 | 2 | 2 | 50,00% | -12,72% | -6,26% | |
| szept. | 5 | 8 | 7 | 1 | 87,50% | 5,49% | -2,64% | |
| Összesen | 62 | 58 | 40 | 18 | 68,97% | -18,67% | -2,07% | -6,74% |
| Június óta | 26 | 22 | 18 | 4 | 81,82% | -4,13% | -1,03% | -8,89% |
És hogy miről beszélnek a számok?
Az utóbbi két hónapban vált világossá számomra, hogy kockázatos, amit csinálok. Nyilván ez így nem új dolog, de a vállalt kockázat szintje túl magas, nem komfortos. Éreztem már eddig is, de most már a számok is ezt mondják. Mindkét hónapban az elvárt szinteket meghaladó hozamot értem el, augusztusban negatív irányban, szeptemberben pozitív irányban. Ez utóbbinak természetesen örülök, de tudom, hogy ez nehezen fenntartható.
A versenytárs
A referenciahozamot most először hozom a táblázatban. Több okból:
1. Jobban néz ki az én teljesítményem.
2. Jobb, ha van egy versenytárs. Mikor bankos voltam ott fiókok versenyeztek fiókokkal. Motiváló, ha van egy személy, egy csapat, akit le lehet győzni.
Referenciának az S&P 500-t választottam, mert azonos piacon dolgozunk és a világ legnagyobb vállalatait tartalmazza, elképesztően likvid és diverzifikált. Minden olyan egyedi kockázat, ami a részvénypiacon előre kiszűrhető, az egy ilyen indexben nem jelentkezik, a piac mozgása van benne, egyéni hatások nélkül.
Más technikával dolgozom; a részvényindex egy buy and hold stratégiának felel meg, mint amit a legtöbb kezdő csinál, vesznek, ülnek rajta és egy idő után eladják. Ezért a hozamadataim nem fognak korrelálni ehhez az indexhez. Én hosszú távon akkor tudok sikeres lenni, mikor a referenciaindex alig mozog. A jelenlegi technikával, ha egy hónapban 5 %-on belül mozog az index, akkor jó eséllyel pozitív hozamra vagyok képes.
E kis magyarázatot követően arról, hogy a számokból látszik, hogy augusztusban a nagy zuhanásom idején az index csak fele akkora értékkel mozdult el hozzám képest. Tehát én dupla olyan kockázatos vagyok, mint a piac egésze. Lehet ilyen technika működőképes, ha megnézitek, hogy ebben az évben kilenc hónapból kettő alkalommal lépett ki az 5 %-os elmozdulási sávból az index. Ebből pozitív hozam adódna, ha én a mostani felkészültségemmel ülnék le januárban a monitor elé.
Azonban
a most futott kockázati szinttel nem leszek képes olyan embereknek megmutatni a terület szépségét, mint amilyen te vagy kedves olvasó. Az elején az volt a célom, hogy az utca emberéhez szólok, az átlagemberhez. Az átlagember viszont nem visel el ekkora kockázatot.
És közben én magam is rájöttem, hogy átlagember vagyok, én sem viselem el.
A változtatásokról, melyeknek célja a kisebb kockázati szint melletti havi 2-4 %-os pozitív összhozam elérése, a jövő héten tervezek írni.
Ádám
2015.10.04
